В апреле 2025 года ипотечно-кредитные продукты по-прежнему обходятся недешево. Базовая процентная ставка, установленная Центральным банком, составляет 21% годовых, что напрямую влияет на условия ипотечного и потребительского кредитования. В среднем, ставка по ипотеке на жилье в новостройках составляет 26,94%, а на объекты на вторичном рынке - 27,21%.
Разберем, какие еще факторы формируют текущие ставки, почему они остаются на высоком уровне и когда можно ожидать их снижения. Также вы узнаете, как грамотно поступить, если планируете оформить кредит, и как минимизировать переплаты в сложившейся ситуации.
Что происходит в экономике
Прошлый год ознаменовался резким ростом стоимости кредитов и ипотеки. Главная причина — повышение ключевой ставки (КС), которая служит для банков ориентиром: именно под этот процент они получают финансирование от Центробанка. На сегодняшний день ставка составляет 21% годовых.
Чем выше КС, тем дороже обойдутся заемные средства как физическим лицам, так и компаниям. Финансовые учреждения учитывают собственные издержки и риски, формируя итоговую процентную ставку. В 2025 году ипотека может обойтись в 28-35% годовых, а потребительские кредиты - доходить до 40%. Для сравнения: в 2023 году ипотечные кредиты выдавались под 6-9% годовых.
Высокая ставка удерживается ЦБ в рамках борьбы с инфляцией. Повышая стоимость заимствований, регулятор стремится сократить потребление и инвестиции, тем самым охлаждая экономическую активность и замедляя рост цен.
Однако у этого подхода есть обратная сторона: дорогие кредиты сдерживают развитие бизнеса, снижают инвестиционную активность и отдаляют крупные покупки населения. Это может негативно сказаться на уровне доходов и привести к сокращению рабочих мест.
В связи с этим возникают логичные вопросы: когда начнется снижение ипотечных ставок и есть ли смысл брать кредит в 2025 году? Ответ зависит от инфляционной динамики. Пока рост цен остается высоким, КС вряд ли будет снижена. Тем не менее, уже появляются признаки ее замедления, что повышает вероятность скорого смягчения денежно-кредитной политики.
Какие факторы формируют уровень процентных ставок
Чтобы понять, почему кредиты становятся более дорогими или, наоборот, дешевеют, необходимо разобраться, от чего зависит размер процентных ставок.
Ключевым фактором здесь выступает инфляция. При ускоренном росте цен на товары и услуги говорят о высоком уровне инфляции. Сейчас этот показатель находится на отметке 10,1% - это достаточно много. Когда стоимость всего вокруг стремительно увеличивается, покупательная способность денег снижается.
Для сдерживания инфляции Центробанк прибегает к повышению ключевой ставки. Это делает кредиты менее доступными, сокращает объемы займов и, как следствие, снижает потребительскую и инвестиционную активность. Таким образом, спрос ослабевает, что замедляет рост цен. Именно поэтому инфляция оказывает прямое влияние на стоимость заимствований: чем она выше, тем больше ставка по кредитам, в том числе ипотечным.
Еще один значимый фактор - государственные расходы. В 2025 году федеральный бюджет России вырос: больше средств направлено на инфраструктуру, оборонную сферу и социальную поддержку. Эти вливания стимулируют экономику, но одновременно усиливают инфляционное давление – рост спроса ведет к новому витку подорожаний.
Чем активнее расходует государство, тем выше вероятность, что регулятору будет сложно оперативно снизить ключевую ставку. Пока инфляция не замедлится, снижение КС будет преждевременным и может навредить экономике.
На ситуацию также влияют внешнеэкономические условия: санкционное давление, изменения курса рубля, мировые цены на энергоресурсы и торговые конфликты. К примеру, введение новых пошлин или падение экспорта может ослабить национальную валюту, что вызовет удорожание импортных товаров и усилит инфляцию, препятствуя снижению ставок.
Когда экономика сталкивается с внешними вызовами или замедляется изнутри, Центробанку становится все сложнее удерживать баланс между стимулированием роста и сдерживанием инфляции.
Прогноз по изменению процентных ставок
Оценки будущей динамики ставок напрямую зависят от инфляционных процессов. Специалисты едины во мнении: реальное улучшение ситуации возможно не ранее 2026–2027 годов.
- 2025 год - плавное снижение: согласно ожиданиям Центробанка, средний уровень ключевой ставки в течение 2025 года составит от 19% до 22% годовых. Это может привести к постепенному удешевлению займов ближе к концу года;
- 2026 год - значительное ослабление: в случае снижения инфляционного давления и стабилизации экономики прогнозируется падение ключевой ставки до уровня 13–14% годовых. Такая тенденция откроет возможности для более доступного кредитования как населения, так и бизнеса;
- 2027 год - выход на стабильность: ожидается, что ставка достигнет так называемого нейтрального значения - в диапазоне 7,5–8,5% годовых. Это будет соответствовать инфляции, приближенной к целевому уровню в 4%, что сделает кредиты значительно более доступными и вернет финансовую систему к устойчивому состоянию.
Как поступать заемщикам?
Если вы рассматриваете крупную покупку в текущей экономической ситуации - не торопитесь. Важно все тщательно проанализировать и подготовиться.
Оцените возможность переноса покупки
Если приобретение не является срочным, разумнее повременить. Аналитики ожидают понижение ключевой ставки в 2026–2027 годах, что откроет доступ к более доступным кредитам и позволит вам существенно сэкономить на процентах.
Рассмотрите льготные программы
Даже при высоких ставках доступны варианты с государственной поддержкой, позволяющие взять кредит на льготных условиях. Среди них:
- семейная ипотека - ставка до 6% годовых;
- ипотека для Дальнего Востока и Арктики - до 2%;
- сельская ипотека - до 3%.
Эти программы рассчитаны на определенные категории заемщиков, и если вы соответствуете условиям - обязательно воспользуйтесь этими преимуществами.
Подготовьтесь к подаче заявки
Чтобы получить одобрение и выгодные условия, необходимо выглядеть надежным заемщиком с точки зрения банка. Здесь есть 3 ключевых нюанса:
- крупный первоначальный взнос снижает риски банка и размер переплаты;
- официально подтвержденный доход увеличивает вероятность одобрения;
- положительная кредитная история, а также отсутствие просрочек и задолженностей крайне важны.
Сравнивайте предложения разных банков
Финансовые учреждения предлагают разные условия, поэтому не стоит соглашаться на первое попавшееся предложение. Сравните процентные ставки, скрытые комиссии, страховые требования и возможности досрочного погашения. Выбирайте тот вариант, который принесет минимальные издержки.
В условиях высоких ставок важно не принимать спонтанных решений. Заранее определите сумму, которую готовы платить, и параметры, которые для вас важны. Иногда более выгодно повременить и взять кредит через 6–18 месяцев на лучших условиях.
Итоги
Согласно прогнозам Центробанка и экономистов, к концу 2025 года ожидается постепенное снижение ключевой ставки - при условии снижения инфляции и стабилизации экономики.
Если вы планируете взять кредит или ипотеку, следите за экономическими сводками. Действия регулятора напрямую отражаются на стоимости займов: чем ниже ключевая ставка, тем дешевле кредитование.
Задайте напрямую